債權折讓與資產處分：協商債務人必知的法律陷阱

導言：協商期間，資產如何安全變現？

當您正在進行債務協商或重整時，手邊的應收帳款或其他「債權」可能成為您快速取得現金的救命稻草。然而，若您急著將這些債權「打折出售」（債權折讓）給資產管理公司或特定買家，您必須非常小心！因為這個行為，很容易被其他債權人主張是「詐害債權行為」，進而要求法院撤銷這筆交易，讓您陷入更複雜的法律糾紛。

律點通為您深入解析，協商債務人在處分資產時，如何避免觸犯《民法》上的撤銷地雷，並提醒您潛在的稅務責任。

第一章：協商債務人處分資產的頭號風險——詐害債權

「詐害債權行為」是指債務人做出減少自己財產的行為，導致其資產不足以清償所有債務，損害了其他債權人的權利。

如果您已經處於「無資力」狀態（資產不足以清償全部債務），任何低價出售資產的行為都可能被放大檢視。這項風險主要依據《民法》第244條規定：

有償行為的撤銷標準（折讓出售的陷阱）

債權折讓（低價出售）通常被視為「有償行為」（因為有收到價金）。但當您急於變現而價格過低時，風險就會急遽上升。

《民法》第244條第2項規定了撤銷有償行為的嚴格條件：

「債務人所為之有償行為，於行為時明知有損害於債權人之權利者，以受益人於受益時亦知其情事者為限，債權人得聲請法院撤銷之。」

白話解釋： 如果您（債務人）知道低價賣掉債權會讓其他債權人收不到錢，而買家（受益人）也知道您財務困難，還用「顯不相當之低價」購買，那麼其他債權人就可以告上法院，要求撤銷這筆買賣。

實務提醒：價格是關鍵！

法院實務上認為，如果債權出售價格與債權總額「顯不相當」（例如只賣原價的1/3），買家很難辯稱自己不知情。一旦交易被撤銷，您拿到的錢可能要吐出來，而債權又會回到您名下，等於白忙一場。

案例情境：低價出售被撤銷的教訓

假設王先生的公司因財務危機正在協商，他將一筆價值6,000萬元的應收帳款，以2,000萬元（約1/3價格）急售給長期合作的A公司。由於王先生的公司當時已有多張票據跳票，A公司對其財務困境知情。其他債權人得知後，成功依《民法》第244條第2項主張撤銷這筆債權讓與，因為法院認定A公司以顯不相當的低價取得債權，且明知此舉有害於其他債權人的權益。

第二章：安全區在哪裡？清償「已到期」債務的例外

難道協商債務人就不能動用任何資產嗎？當然不是。法律為債務人保留了一個重要的「安全區」：清償已屆清償期的債務。

實務見解認為，如果您處分資產（例如讓與債權）的目的，是為了清償對特定債權人「已經到期」的債務，這個行為原則上不構成詐害債權。

為什麼？

因為當您清償一筆到期債務時，雖然您的積極財產（資產）減少了，但您的消極財產（負債）也同時減少了。這對您整體的資力狀況沒有實質影響，因此不算是「詐害」其他債權人。

協商債務人操作指引： 若您透過讓與債權來清償債務，請確保該筆債務確實已到期，並在契約中清楚載明讓與目的，以證明行為的正當性，這是最能保障交易有效性的方式。

第三章：債權折讓的稅務責任：別忘了「財產交易所得」

除了民事風險外，快速折讓債權也可能產生稅務責任。

根據《所得稅法》第14條第1項第7類規定，處分財產或權利所獲得的利益，屬於「財產交易所得」。

所得計算方式：

您出售債權所獲得的金額（實現價格），減去您當初取得該債權的原始成本和相關費用（例如催收費、讓與手續費等），剩下的餘額就是您的所得額，必須依法併入綜合所得稅申報。

許多人只顧著解決眼前的債務問題，卻忽略了這筆交易帶來的稅務負擔，最終可能面臨補稅及罰鍰的風險。

結論：協商債務人資產處分的兩大原則

1. 避免低價： 處分任何資產（包括債權）時，價格必須具有合理對價。若價格顯不相當，請務必保留議價和鑑價紀錄，證明交易的合理性。
2. 優先清償到期債務： 如果必須處分資產，優先用於清償已經到期的債務，這是最安全的資產變現方式，能有效避免詐害債權的指控。